Hei, tunggu dulu! Dalam beberapa bulan terakhir, media nasional telah berdiam pada runtuhnya pasar subprime mortgage dan lonjakan penyitaan. Tapi ada sisi lain cerita ini yang juga harus dipertimbangkan.
The Mortgage Bankers Association baru-baru ini dirilis Survei Kenakalan Nasional dan jumlahnya bukan apa yang Anda mungkin berpikir. Benar, tingkat pinjaman jatuh ke penyitaan kuartal terakhir adalah yang tertinggi dalam 54 tahun sejarah survei. 8,4% dari kredit subprime lebih dari 90 hari terlambat atau sudah dalam proses penyitaan. Bahwa statistik adalah serius, tapi melenceng. Jika 8,4% serius tunggakan atau penyitaan, 91,6% dari sub-prime peminjam saat ini dengan pinjaman mereka dan membuat mereka hipotek pembayaran tepat waktu. Mereka menikmati manfaat dari kepemilikan rumah. Mereka peminjam diberi kesempatan untuk memiliki (bukan sewa) karena ketersediaan sub-prime pinjaman dan telah berhasil memanfaatkan kesempatan itu. Bagi mereka, "American Dream" telah menjadi kenyataan.
Tentu saja, tingkat kegagalan 8,4% adalah tinggi, tetapi masalah keuangan yang tak terduga terjadi. Setelah semua, orang tidak membeli rumah, mengambil pinjaman, dan kemudian sengaja default. Biasanya sesuatu yang serius terjadi pada mengganggu proses alami. Umumnya, itu adalah kehilangan pekerjaan, perceraian, bencana medis, atau darurat keuangan lainnya yang tak terduga yang menyebabkan orang ke default. Perlu diingat, meskipun, Anda tidak perlu peminjam subprime memiliki masalah keuangan. Peminjam Perdana juga default pada pinjaman mereka dan kehilangan rumah mereka dalam penyitaan (tidak ada yang kebal di pasar ini). Tentu, persentase lebih tinggi untuk sub-prima, peminjam tetapi mereka biasanya dalam kondisi keuangan yang lebih rentan. Tentu saja, mereka memiliki tingkat bunga yang lebih tinggi dan membayar pembayaran hipotek yang lebih besar setiap bulan, sehingga memotong mereka beberapa kendur. Apapun, solusinya adalah untuk tidak cut-off pinjaman subprime, melainkan untuk merangkul kebutuhan unik ini peminjam. Terutama sekarang, kreditur perlu menawarkan program tunggakan pemilik rumah untuk merestrukturisasi hutang mereka dan menghindari penyitaan. Mari kita lihat mengapa.
Menggali lebih dalam survei MBA, kita menemukan fakta mengejutkan beberapa. Sebagai contoh, lonjakan subprime penyitaan kuartal terakhir ini didorong oleh empat negara besar, California, Arizona, Nevada, dan Florida. Jika bukan karena hujan penyitaan di empat negara bagian, akan ada penurunan keseluruhan dalam tingkat pengajuan penyitaan nasional. Tiga puluh empat negara bagian sebenarnya melaporkan penurunan dalam tingkat penyitaan penyitaan baru pada kuartal terakhir, dan negara-negara yang tersisa (selain yang empat) melaporkan hanya sedikit peningkatan.
Ada juga perbedaan besar antara pinjaman dengan suku bunga tetap dan disesuaikan-tingkat. Tingkat kenakalan untuk perdana suku bunga tetap pinjaman pada dasarnya tidak berubah dari kuartal sebelumnya dan tingkat untuk sub-prime pinjaman fixed rate benar-benar jatuh! Sebaliknya, tingkat kenakalan untuk perdana adjustable-rate mortgage meningkat 36% dan sub-prime adjustable-rate mortgage meningkat 227%.
Jelas, adjustable-rate mortgage ("ARMS") adalah pelakunya dan menyajikan masalah yang unik. Tapi tidak ada yang salah dengan ARMS, asalkan mereka digunakan secara bertanggung jawab. Mereka memiliki manfaat Anda tidak dapat menemukan dengan suku bunga tetap pinjaman. Mereka memiliki tingkat bunga yang lebih rendah dan pembayaran bulanan Sejalan lebih rendah. Mereka memungkinkan peminjam untuk memenuhi syarat untuk pinjaman yang tidak biasa menerima (yang sebagian besar berhasil membayar setiap bulan). Plus, hal itu tidak masuk akal untuk mendapatkan pinjaman tingkat 30-tahun tetap, walaupun pada kenyataannya kebanyakan orang menjual atau refinance rumah mereka setiap 5-7 tahun.
Secara nasional, California memimpin jalan dengan lebih dari 17% dari semua sub-prime hipotik adjustable rate. Demikian pula, California memiliki lebih dari 19% dari penyitaan untuk sub-prime pinjaman ARM. Bahkan, empat sama penjahat; California, Nevada, Arizona dan Florida, memiliki lebih dari sepertiga sub-prime bangsa ARMS, lebih dari sepertiga dari penyitaan dimulai pada sub-prime ARMS, dan sebagian besar nasional peningkatan penyitaan.
Faktor lain untuk dipertimbangkan adalah perbedaan antara yang ditempati pemilik dan investor (non-pemilik diduduki) peminjam. Mayoritas kenakalan dan dimulai penyitaan dapat dikaitkan secara langsung untuk non-pemilik pinjaman yang diduduki. Hal ini karena investor terkenal karena default pada hipotek ketika dips pasar dan mereka melihat nilai dari properti mereka menguap. Lebih memperburuk masalah, berbagi investor kredit macet adalah 32% di Nevada, 25% di Florida, 26% di Arizona, dan 21% di California. Yap, keempat sama negara. Mereka persentasenya tinggi dibandingkan dengan tingkat hanya 13% untuk sisa negara. Dan orang-persentase pasti akan meningkat karena nilai properti terus menurun.
Satu hal lagi. Media telah cepat untuk menyalahkan broker hipotek untuk "memaksa" peminjam ke dalam sub-prime adjustable-rate pinjaman. Saya tertawa setiap kali saya mendengar itu. Siapa pun yang pernah menjadi broker hipotek tahu bahwa Anda tidak bisa memaksa pinjaman pada peminjam, utama atau sub-prime. Tidak bekerja seperti itu lagi. Pemilik rumah lebih canggih daripada sebelumnya. Mereka memiliki akses ke televisi, internet dan media massa, dan menganalisis program pinjaman yang tersedia. Mereka memahami perbedaan antara pinjaman dengan suku bunga tetap dan disesuaikan-tingkat, antara pembayaran diamortisasi dan bunga saja, dan antara "ditetapkan" dan dokumentasi penuh. Mereka berbelanja dan mengeksplorasi alternatif. Pada akhirnya, mereka memilih pinjaman yang mereka inginkan, bukan broker hipotek mereka. Terlepas dari apa yang dikatakan media, proses yang bekerja berhasil untuk sebagian besar pemilik rumah Amerika.
Semua berdentang, krisis subprime mortgage adalah buruk, tetapi tidak seburuk media akan Anda percaya. Jika Anda menggali lebih dalam survei, dan memisahkan negara-negara empat masalah, ARMS mortgage, investor dan pinjaman, Anda akan menemukan bahwa dengan sebagian besar pemilik rumah Amerika, default dan penyitaan tidak masalah. Setidaknya belum.
Jual Rumah Cepat
Artikel terkait:
- Ini Penghasilan, Stupid. Pemikiran tentang Memperbaiki Krisis Subprime Mortgage penyitaan Perlambatan telah memberikan percikan optimisme kepada investor di Wall Street yang melihat tren mulai melambat. Untuk tahun lalu tingkat penyitaan memiliki ...
- Krisis Subprime Mortgage - Mengapa Tidak dapat Lender Hanya Memperbaiki Kredit Buruk dan Move On? Dengan semua penyitaan dan kebangkrutan yang dipicu oleh krisis subprime mortgage lender mengapa tidak hanya menempatkan semua pemilik rumah dalam bentuk pinjaman yang lebih baik? Kami ...
- Mortgages - Apakah Lender untuk Blame untuk Krisis Pasar Perumahan Hadir? bahan bakar Rising dan harga pangan. Menerjang pasar saham dan nilai properti. Mata uang berfluktuasi. Unemployment.Recession.Are Meningkatnya Anda lelah jenis berita utama? Pemikiran so.Just setahun kembali, semuanya baik-baik ...
- The Crunch Kredit Lancar dan Cara Mempengaruhi Industri Mortgage Apa yang Terjadi Dengan Industri Mortgage? Kita semua telah mendengar tentang runtuhnya industri subprime mortgage, tapi apakah kita memahami apa yang sebenarnya terlibat? Tentu saja jika Anda ...
- The Mortgage Pengampunan Bill of 2007: Apakah akan Naikkan atau Turunkan Pajak Anda? Salah satu real estate paling kontroversial dan paradoks dan cerita hipotek keuangan untuk memukul media dalam beberapa pekan terakhir adalah dari pajak real yang baru dibuat nyata ...
Tinggalkan Komentar
Anda harus login untuk mengirim komentar.
